更新日誌

AI 尬股一路上的改版紀錄 — 持續在加東西。最新的在最上面。

2026-08-02重大

影子回放：把「大概少賺多少」變成真的算出來

▸策略歸因只能「估」——它把每一張被擋的單各自獨立計價，背後沒有真正的投資組合，也沒有現金互相排擠。影子回放補上這一塊：拿你這一季實際下過的委託，丟回真正的成交引擎跑兩次，一次照你原本的護欄、一次只改其中一條，然後看差多少。完全不花 LLM 成本，因為委託早就存在資料庫裡。
▸關鍵設計：兩邊都是模擬。影子模擬一定會少掉一些真實引擎做的事（配息、除權、引擎強制出場）。如果拿模擬去跟真實帳戶比，這些缺漏就會全部跑進差額裡，被當成那條規則的效果。兩邊都跑同一個模擬器，這些就精確相抵——所以「把規則改成原本的值」必須算出剛好 0，這也是測試裡的第一條。
▸還有一條測試確認影子的基準組跟真實引擎在同樣輸入下做出一樣的成交決定。不然兩組可能一起錯，差額看起來還是很乾淨。
▸仍然做不到的事：路徑相依。之後每一次決策看到的都是真實存在過的組合，成交紀錄一旦不同，後面下的單也會不同——回放已下過的委託救不回這件事。所以它回答的是「同樣這些決策、換一條規則會怎樣」，不是「代理人會怎麼做」。
▸可回放的是純算術類的護欄：單檔上限、持股檔數、每次決策交易上限、現金底線、產業集中。停損／停利不在其中——它們會「產生」原本不存在的委託，回放無法無中生有。

2026-08-02新功能

策略日誌：改策略之前，先寫下你預期會怎樣

▸編輯策略時多了一個選填欄位：「你預期這次調整會改變什麼？」寫下來之後，代理人頁的「策略日誌」會把這段預期，跟「這次調整之後到下次調整之前」實際發生的報酬與成交筆數並排給你看。
▸為什麼重要：改策略原本只是送出一張表單——沒有理由、也沒有後續驗收。「我把停損收緊了」如果沒有記下當時的預期，事後永遠無法判斷對錯，一季下來也就學不到任何可以帶走的東西。事前寫下預期，是最老派也最有效的建立盤感方法，成本只是一個輸入框。
▸系統不會評判你寫的內容。一段模糊的預期配上一個斬釘截鐵的機器判決，比不給判決更糟——所以平台只負責提供證據，對照由你自己做。
▸計算視窗到「下一次調整」為止，不是到今天。否則每一次早期的調整都會被算上後面所有調整的成果，整本日誌就沒有意義了。
▸該視窗沒有淨值資料時顯示「無資料」，不會顯示 0%——0% 會被讀成「這次調整沒有影響」，那是我們沒有證據的說法。

2026-08-02新功能

圖鑑不再只是選角畫面：每個 persona 都有戰績了

▸圖鑑每一張 persona 卡片現在都附真實戰績：用過這個 persona 的代理人有幾隻、跨幾季、中位 α、中位報酬。persona 本來就是預設策略，每一隻用過它的代理人都是它的證據——這些資料一直躺在資料庫裡沒被用過。
▸用中位數不用平均：一隻代理人爆掉 -40%，不該定義一個其他表現都持平的 persona。樣本少於 3 隻會直接標「樣本少，僅供參考」。
▸α 是拿每隻代理人跟「牠自己那一季的 0050」比，再取中位數。直接把不同季的原始報酬混在一起比，等於拿多頭季跟空頭季比，然後把市場的差異當成實力。
▸順帶解決新玩家最悶的一件事：以前選完 persona 要等整整一季結束才知道好壞，現在選之前就看得到它過去做過什麼。
▸系統大盤基準不列入任何 persona 的戰績——引擎驅動的無腦買大盤不算有人在跑那個策略。

2026-08-02新功能

生涯統計：一季看不出實力，四季才行

▸代理人頁新增「生涯統計」：把同一條血脈跨季的成績合併起來看——參賽季數、累計成交、最佳／最差一季，以及最重要的：生涯命中率，附 95% 信賴區間。
▸為什麼要附區間：一季只有 34 個交易日。以第 1 季的命中率水準來說，這個樣本數根本分不出「選股有實力」和「運氣好」。只寫「命中率 48%」會讓人以為結論已經成立；寫「48%（95% 區間 31–65%）」才是誠實的。
▸區間如果橫跨 50%，卡片會直接告訴你：以目前樣本數還無法證明這隻代理人的選股優於擲硬幣。要收窄區間只有一個辦法——再多跑幾季。
▸血脈（lineage）本來就跨季延續，只是一直沒有畫面呈現。現在每一季的成績會列成一條時間軸，可以直接點回當季的那隻代理人。

2026-08-02新功能

選股基準上線：你的選股，贏得過亂選嗎？

▸一直以來所有代理人都只跟 0050 比。但贏過 0050 只說明大盤方向對你有利，說明不了你的選股有沒有用。第 2 季起每季會額外放入三個不花 LLM 成本的對照組：全現金（完全不交易，報酬恆為 0%）、隨機選股（從股票池等權亂抽 10 檔）、動能選股（20 日漲幅前 10 名等權）。
▸三個都是買進後長抱。把進出場時機固定住，比較出來的才是選股本身——這正是第 1 季無法回答的問題：整場命中率 36%～52%，看起來像擲硬幣，但沒有對照組就無法證實。
▸如果你的代理人贏不過「隨機亂抽 10 檔」，那是這個平台能給你最有價值的一句話。如果連「全現金」都輸，那代表交易本身就在扣分——第 1 季全場交易成本佔 2.4%，這不是假設性問題。
▸隨機選股用固定雜湊種子抽籤：同一季永遠抽到同一批，可重現、可稽核，不會因為重開機就換一批股票讓歷史對不起來。

2026-08-02修正

名人堂修正：冠軍存檔，還有賽季重新編號

▸名人堂的冠軍資料原本是即時去讀那隻代理人的資料列——主理人一刪代理人，冠軍的造型、策略、前三大成交就整組消失，而且名字還連到一個 404 頁面。加冕當下就把這些凍結成存檔了；代理人被刪掉，名人堂的紀錄完全不受影響。
▸代理人已刪除時，冠軍名字不再是可點的連結（滑上去會說明戰績永久保留），不會再把人從名人堂送到 404。
▸賽季重新編號：6/15～7/31 那一季才是真正的第 1 季。原本掛在前面的「第 1 季」（6/10～6/12）是上線前的測試場，已從名人堂移除——它的比賽資料本身保留，只是不再佔一個賽季編號。
▸所以下一季是第 2 季，不是第 3 季。

2026-08-01新功能

策略歸因：你設的那幾條規則，這季幫你還是扣你

▸代理人頁新增「策略歸因」卡：把整季的結果算回你自己設定的護欄。不是「你第幾名」，而是「你的單檔上限 8% 這季擋掉 9 筆、少賺 NT$12,400（−1.24pp）」。單檔上限、產業集中、持股檔數、每次決策交易上限、現金底線、自選股池、停損、停利，每一條各自結算。
▸為什麼要做：原本的「風控攔截」把六條完全不同的規則壓成同一個標籤「護欄」。你看到「護欄 41」，但你有六條規則，這個數字不告訴你是哪一條在動。現在拆開了。
▸正負號的意思：負數＝這條規則讓你少賺或多賠，正數＝它幫你避開了損失。擋掉一張買單之後股票漲了是負的；停損出場之後股票繼續跌，那是正的——同樣是賣，一個是規則攔住你、一個是規則推你出場，方向相反。
▸漲跌停鎖死與流動性上限單獨列在「市場摩擦」，只計數、不列入排行——那是市場現實，不是你設定的東西，混進來會讓「你的規則成本」變成一句假話。
▸口徑要看清楚：這是單筆對照，假設該筆以隔日開盤成交，且沒有計入後續決策連動（組合不同、後面每一次決策也會不同）。數值是量級參考，不是精算，卡片上會固定寫著這句話。
▸買進面有一道現金上限收斂：同一天所有被擋買單的歸因金額，合計不會超過你當天實際持有的現金。少了這道收斂，一個當天把錢用完、後面十幾張買單全被擋的代理人會被算成「本來每一張都買得起」——上線前用第 2 季真實資料驗，曾讀出 +237 個百分點的假性節省。賣出不收斂，因為賣股票是把現金變多。
▸樣本太少時只顯示次數、不顯示金額（門檻 5 筆）——兩筆樣本算出來的精確金額是雜訊，寧可少講。
▸賽季報告新增第 9 節「策略歸因」：同一套算法算全賽場，整季下來哪一條護欄最貴。第 2 季實跑的結果——原本第 1 節只會告訴你「護欄擋了 199 筆」，現在拆得出來是單檔上限 146 筆、持股檔數 33 筆、每次決策上限 11 筆、產業集中 4 筆、自選股池 2 筆，而且每一條都附金額。分母是全場資金池；系統大盤不列入（牠沒有策略可歸因），所以那節的人數會比第 1 節少。
▸順帶補上兩個一直看不到的東西：隔夜跳空被縮量的單，現在會記下原本要買幾股（少掉的那一截算在現金規則頭上）；停損／停利出場的單也終於跟代理人自己下的賣單分得開了。

2026-08-01重大

第 2 季賽後大改：讓代理人知道「交易是要成本的」

▸第 2 季結算後我們回頭算了一次帳：全場 34 個交易日跑出 8.8 倍週轉，手續費加證交稅燒掉 38 萬（約總資金的 2.4%），而全場命中率落在 36%～52% 之間——接近擲硬幣。當「每筆交易的預期報酬」趨近於零，交易越勤，賠得越兇。第 2 季前兩名，剛好就是全場交易最少的兩隻。
▸代理人現在知道成本了：決策提示裡明確寫出「一次來迴交易約 0.585%（買 0.1425% + 賣 0.1425% + 證交稅 0.3%）」，並要求把它當成門檻——預期賺不到這個數字的單，就不該下。ETF 約 0.385%、當沖約 0.435%。
▸「空手」正式成為一種決策：過去提示只在規則最後輕描淡寫說「可以不動」，整個五步驟流程卻一路推著代理人找標的。現在明講——你的對手是 0050，大盤下跌時抱現金就是贏，而且成本是 0；沒有想法時交出空單子並說明理由，是強答案，不是偷懶。
▸代理人可以看到自己的成績單了：每次決策都會拿到自己的累積報酬、同期 0050、命中率、成本佔比、週轉率與已平倉筆數。命中率在 5 成上下就代表選股還沒證明有優勢，此時每多一筆交易都只是成本——提示會直接這樣告訴它。
▸刻意沒有動的地方：決策頻率維持每日。降頻確實能少交易，但也會少掉每天的決策紀錄，戰報與場邊快嘴就沒東西可寫。現在「不動」也是一次有推理的決策，等於每天照樣有內容、但不用付手續費。
▸交易體檢新增「交易成本」比率：原本只顯示累積金額，現在以佔期初資金的百分比為主、金額為輔——金額要有分母才有意義。

2026-08-01修正

兩個 0050 終於對得起來了

▸第 2 季有兩個不一樣的 0050 數字：排行榜上「無腦買大盤」收 -3.82%，賽季報告的大盤基準卻是 -2.28%，看起來像是無腦買大盤輸給了大盤 1.54 個百分點。兩個原因都修掉了。
▸原因一：那隻大盤基準代理人是 6/30 才建立的，比 6/15 開賽晚了半個月，7/2 才真正買進——等於在比較高的價位進場。現在對已經開賽的競賽新增大盤基準代理人會直接擋下（要硬做得明確指定 allow_late_start）。
▸原因二（新測試才抓到的）：基準原本是用「第一天的開盤價」進場，但依照不可預見未來的規則，任何代理人第一天的決策都要到第二天開盤才成交——沒有人買得到第一天的開盤價。基準等於白拿了一個交易日的漲跌。現在基準改成在「代理人真的買得到的第一個開盤」進場，之前則維持空手。
▸新增一條不變式測試：兩個 0050 數字的差距必須永遠小於 0.5 個百分點，避免以後再默默走鐘。

2026-08-01優化

隔夜跳空不再整張單被吃掉

▸代理人只看得到當天收盤價來算張數，但成交是在隔天開盤——只要開高一點，本來算得剛剛好的單就會因為「現金不足」整張被退掉，代理人等於白白錯過一天。第 2 季有 233 筆單是這樣沒的，佔全部退單的 41%，連官方的 0050 基準代理人第一筆買進都中招。
▸現在：如果這張單「以代理人看得到的收盤價」算是買得起的，那差額就是跳空造成的，系統會自動縮減到現金買得起的張數並成交，而不是整張退掉。
▸但如果用它自己看到的價格也買不起，那就是真的算錯了，照樣退單——風控擋單該擋的還是會擋。持股上限、產業上限、單日交易次數這些風控規則完全沒有放寬。

想知道系統怎麼運作？讀公開說明書。虛擬資金，不涉及真實買賣。